Par Mike Wacket (Le Loadstar) –
Dans un contexte de prévisions de demande extrêmement faibles, les transporteurs maritimes s’apprêtent à annuler environ la moitié de leurs départs annoncés de l’Asie vers l’Europe du Nord et les États-Unis après le Nouvel An chinois, le 22 janvier.
Les niveaux de stocks élevés en Europe et aux États-Unis, associés à l’incertitude entourant la demande future des consommateurs, ont entraîné l’annulation ou le report de commandes, ce qui a entraîné la fermeture des usines chinoises bien avant les vacances du CNY.
Par exemple, le fabricant de vêtements Inditex a déclaré cette semaine dans son appel aux résultats que ses niveaux de stocks au 31 octobre étaient supérieurs de 27 % en glissement annuel et de 15 % supérieurs le 8 décembre. Il ne serait pas tiré sur son carnet de commandes pour l’année prochaine.
Dans sa dernière mise à jour du marché nord-américain, Maersk a déclaré cette année que « de plus en plus d’expéditeurs choisissent d’attendre la fin de la période des fêtes, car les stocks expédiés plus tôt en 2022 sont déjà en mesure de répondre à la demande ».
Pendant ce temps, après plusieurs semaines consécutives de chutes à deux chiffres, les indices du marché au comptant des conteneurs ont plafonné cette semaine, suggérant que le creux a peut-être été atteint.
Par exemple, sur le transpacifique, la composante de la côte ouest Asie-États-Unis était pratiquement inchangée sur la semaine, le XSI de Xeneta enregistrant un taux moyen de 1 496 $ par 40 pieds. Alors que, pour la côte est, le WCI de Drewry n’a baissé que de 1%, à 3 952 $ par 40 pieds.
En effet, rejoignant la conférence de presse mensuelle du port de Los Angeles cette semaine, le PDG de ONE, Jeremy Nixon, a déclaré qu’il s’attendait à ce que les taux à court terme restent stables jusqu’en 2023, et a ajouté : « Je pense que nous sommes effectivement au plus bas de ces taux du marché au comptant ».
Mais il a mis en garde contre une « grosse baisse » des exportations en provenance d’Asie après les vacances du CNY, et des mois de février et mars « très doux ».
« Voyons si la demande commence à remonter vers avril/mai », a-t-il déclaré.
Ailleurs, sur la voie commerciale Asie-Europe du Nord, les taux moyens au comptant enregistrés par les indices de publication cette semaine allaient de 2 167 $ par 40 pieds par le Freightos Baltic Exchange à 1 674 $ par 40 pieds par le WCI.
Cependant, les rapports à Le Loadstar indiquent que l’espace devient restreint pour les traversées vers l’Europe du Nord avant CNY.
Et de nombreuses négociations contractuelles annuelles pour la route – traditionnellement finalisées en décembre ou janvier – semblent être au point mort, car ni les expéditeurs ni les transporteurs ne veulent s’engager dans les conditions incertaines du marché.
Les taux spot de l’Asie vers les ports méditerranéens étaient également stables cette semaine, avec, par exemple, le WCI inchangé à 2 909 $ par 40 pieds.
La voie commerciale transatlantique reste la valeur aberrante, les taux à court terme entre l’Europe du Nord et la côte est des États-Unis étant toujours au moins trois fois plus élevés qu’avant la pandémie. En fait, la lecture XSI de cette semaine pour l’Europe du Nord jusqu’aux taux de la côte est a même légèrement augmenté, à 7 189 $ par 40 pieds.
La force du dollar américain par rapport à l’euro et à la livre sterling, ainsi que l’accent accru mis sur l’approvisionnement en produits en Europe plutôt qu’en Chine, ont permis au commerce de rester robuste malgré les ralentissements ailleurs.
Néanmoins, selon Sea-Intelligence, les taux de fret sont sur le point de chuter sur la voie commerciale, en raison d’une énorme injection de capacité de 43 % d’une année sur l’autre sur la route.
« Les taux au comptant sur le transatlantique sont prêts à s’effondrer dans les mois à venir », a déclaré le consultant.
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